Davki

Na tej strani so objavljene zadnje informacije, ki jih imam glede davkov. Davčni zakoni so cela znanost, zato bom tu navedel samo osnovni spisek informacij okoli davkov, ki so pomembni za traderje.

Delnice

Za traderje z delnicami so pomembni trije tipi transakcij, long tradi, short tradi in pa dividende. Vsak od teh je obdavčen na drug način:

  • Long tradi - aktualen zakon je Zdoh-2. Davek je progresiven od 27,5% do 10%, pri čemer se zmanjša na vsakih 5 let držanja pozicije. Za traderje je progresija nerelevantna, davek je torej 27,5%.
  • Short tradi - sodi med izvedene finančne instrumente, ki so pokriti z ZDDOIFI. Davek je 40% za trade zaključene v enem letu, od enega leta naprej pa je progresija od 27,5% do 10%.
  • Dividende - Zdoh-2. Davek je 27,5%, pri čemer se v ZDA plača 15% in v Sloveniji potem samo še 12,5%.
ZDA in Slovenija imata sporazum o izogibanju dvojnega obdavčevanja, zato se davek na trade plača samo v Sloveniji. Dividende, kot rečeno, so deloma obdavčene v ZDA in deloma v Sloveniji. ZDA del mi moj broker TD Ameritrade odvaja že pri samem plačilu dividende, kako je pri drugih brokerjih, pa ne vem. Preostali del nato prijavim DURSu.

Za uveljavljanje sporazuma o izogibanju dvojnega obdavčevanja je moj broker od mene zahteval pisno poslan izpolnjen obrazec W8BEN (pogooglaj), s katerim potrjujem slovensko državljanstvo. Kakšna je politika pri drugih brokerjih, ne vem. Če tega papirja broker od tebe ne zahteva, je pametno, da ga vprašaš, kako je s tem, da ne bi na koncu leta slučajno ugotovil, da ti je ameriška davčna kaj snela z računa (kot se je na primer zgodilo meni). Potem so lahko velike težave z vračanjem tega denarja.

Pravilo navidezne odsvojitve kapitala oziroma wash sale - to je del Zdoh-2 in neposredno vpliva na davek, ki ga plačamo. Pravilo govori, da morebitne izgube na tradu ne moremo uveljavljati za zmanjšanje davčne osnove, če v roku 30 dni pred ali za nakupom ali prodajo neke delnice, kupimo ali prodamo to isto delnico. Po domače povedano v roku enega meseca ne smemo dvakrat tradati iste delnice, sicer je morebitna izguba na enem ali obeh tradih obravnavana, kot da je ni bilo (ne zmanjša davčne osnove). Namen tega je preprečiti mahinacije z delnicami ob koncu leta, ko si traderji poskušajo čimbolj zmanjšati davčno osnovo v tekočem letu. Skratka, to pravilo je treba upoštevati. Ker je zadeva v resnici še precej bolj komplicirana, priporočam v branje pojasnilo DURSa. Link je spodaj.

Ker short tradi niso obdavčeni po Zdoh-2, pravilo navidezne odsvojitve kapitala za njih ne velja.

Samo v vednost - slovenska davčna nam gre zelo na roko s tem, da ne zahteva podatka o proviziji, ki smo jo plačali pri tradu, temveč nam enostavno šenka 1% vrednosti trada kot nadomestilo za plačano provizijo. Ta znesek je v praksi nekajkrat višji od dejansko plačane provizije, zato lahko pri recimo 100 tradih letno takole pridobimo zmanjšanje davčne osnove ranga nekaj jurjev, pri večjemu številu tradov pa sorazmerno več. Zelo, zelo dobra novica za day traderje!

Vse trade je treba prijaviti DURSu, in sicer do konca februarja za preteklo leto. Še lani je bilo treba dividende prijavljati na vsake tri mesece, letos pa le enkrat konec leta na enak način kot kapitalske dobičke (glej link spodaj) .

Za prijavo davčne napovedi sam uporabljam aplikacijo eDavki. Tam je treba odpreti ustrezen obrazec (Doh-KDVP za trade in  Doh-DIV za dividende), ter vnesti vse podatke (v EUR) in potem vse skupaj oddati. Podatke je možno vnesti ročno ali pa v obliki XML datoteke (glej link spodaj). Podatki morajo biti preračunani v EUR preko tečajnice na dan posla. Ker je pri 100 ali več tradih letno to lahko precej zamuden in napakam podvržen postopek, priporočam, da si skozi leto vse trade sproti preračunamo v EUR preko tečaja ECB in shranjujemo v Excel, ter nato konec leta samo skopiramo podatke v eDavke.

Na strani orodja ponujam program za pretvorbo tradov v datoteko XML, ki jo lahko uvozimo.

Forex in ostalo

Drugih trgovalnih instrumentov razen delnic sam nisem nikoli tradal, zato ne poznam davčnih specifik. Kar je spodaj, je zajeto iz tega posta, kjer so informacije, ki so mi jih dali drugi:

Sam se s Forexom ne ukvarjam, zato stvari ne poznam. Mi je pa nekdo, ki to področje bolje pozna na mail poslal naslednja pojasnila glede obdavčevanja Forexa:

Spot (posli promptnega valutnega trgovanja) je neobdavčen (to jih večina trguje), to je kot bi šel v menjalnico in menjal denar. Terminske pogodbe na valute pa so obdavčene (40%), ampak so tam kapitalske zahteve za odprtje višje kot jih večina ima na razpolago (kritje).

Pri forexu obstajajo tudi brokerji ki ponujajo CFD-je na valute in to potem je obdavčeno, tako da se naj vsak pozanima kaj dejansko trguje.

Dodatek (oktober 2016):

Kot rečeno, s Forexom se sam ne ukvarjam, zato ne poznam detajlov glede davka. Priporočam, da se te informacije poišče na drugih straneh. Recimo, sam sem našel tole:

http://www.forex-trgovanje.si/fajn/davek-na-forex/

Ter pravilen link iz zgornjega članka:

http://www.fu.gov.si/fileadmin/Internet/Davki_in_druge_dajatve/Podrocja/Davek_od_dobicka_od_odsvojitve_izvedenih_financnih_instrumentov/Opis/Obdavcitev_dobicka_od_odsvojitve_izvedenih_financnih_instrumentov.pdf  

Linki

Update februar 2020:

V zadnjem času so se skoraj vsi stari linki na davčne dokumente spremenili. Novi pagi so veliko bolje organizirani, zato ni več potrebno, da dajem link na vsak dokument posebej.

Davek na kapitalski dobiček, Zdoh-2, pravilo navidezne odsvojitve
Izvedeni finančni instrumenti, ZDDOIFI
Mednarodni sporazumi o dvojnem obdavčevanju
eDavki
Tečajnica ECB
Novost o obdobju poročanja dividend
Uvoz podatkov v eDavke prek XML 

61 komentarjev:

  1. Zdravo! Imam nekaj vprašanj na katera ne najdem odgovora, zato bi bil zelo hvaležen če lahko odgovoris.
    1. Ali je potrebno pri vnašanju podatkov vnesti dejanske nakupne in prodajne cene ter potem nato DURS doda še normirane stroške ali pa moramo že sami všteti normirane stroske v nakupne in prodajne cene? Predvidevam da prva opcija.
    2.Ali je možno pobotati tudi dividende in trade? Primer: Imamo izgubo pri tradih in nekaj plusa iz dividend. Ali se to lahko pobota, ali gre za dve ločeni zadevi. Vem da se pobotajo zadeve znotraj tradov, medtem ko med tradi in dividendami pa ne najdem nikjer nič zapisanega.

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. 1. Prva opcija. Pri informativnem ali dejanskem izračunu se potem vidi, da so se sami dodali še normirani stroški.

      2. Mislim, da ne, ampak ne bom 100% trdil. Nikjer nisem ničesar zasledil o tem.

      Izbriši
    2. samo v vednost iz fursovega dokumenta NAVODILO ZA IZPOLNJEVANJE OBRAZCA NAPOVEDI ZA ODMERO DOHODNINE OD DOBIČKA OD ODSVOJITVE VREDNOSTNIH PAPIRJEV IN DRUGIH DELEŽEV TER INVESTICIJSKIH KUPONOV:
      "V stolpec 4 se vpiše nabavna vrednost ob pridobitvi (za enoto), pridobljena v posameznem poslu, razvidna v prodajni ali drugi pogodbi oziroma jo zavezanec dokazuje z ustreznimi dokazili brez povečanja za normirane stroške v višini 1 %"

      Izbriši
    3. pa še link:
      http://www.fu.gov.si/fileadmin/Internet/Davki_in_druge_dajatve/Podrocja/Dohodnina/Dohodek_iz_kapitala/Obrazci/Navodilo_Napoved_za_odmero_dohodnine_od_dobicka_od_odsvojitve_vrednostnih_papirjev_in_drugih_delezev_ter_investicijskih_kuponov.pdf

      Izbriši
  2. Hvala za odgovor.
    Bi pa imel še eno vprašanje. Pri trade reportu ki mi ga nudi broker. Imam navedeno t.price (transaction price) in c.price(closing price. Za davke moram uporabiti t. price? Čemu je zraven omenjen c. price? Temu da vidim pri kateri ceni se je tisti dan zaključilo trgovanje ali še čemu drugemu?
    Kot drugo pa me zanima ker sem trgoval v dolarjih pri davkih pa je potrebno cene navesti v evrih naslednje. Broker mi omogoča da spremenim base currency v EUR in imam posledično trading report že v evrih.Se lahko zanašam na njihov tečaj ali je bolje vse cene lastnoročno pretvoriti v evre po tečaju banke slovenije. Človek bi sicer pričakoval enake rezultate,vendar verjetno lahko pride do minimalnih odstopanj.

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. 1. A closing price je daily closa? Ne vem, zakaj to dajejo zraven, za ceno seveda uporabiš ceno, pri kateri se je izvršil posel.

      2. Po Zdoh-2 moraš uporabiti tečaj Banke Slovenije, ne vem pa, po kateri tečajnici to izračuna broker. Dvomim, da je to enak tečaj, najbolje pa, da preveriš.

      Izbriši
  3. Mene zanima nekaj, glede navidezne odsvojitve kapitala piše rok 30 dni. Torej če razumem nekdo ima 500€ na računu in kupi 2.2.2017 pozicijo podjetja AAA in jo proda 2.3.2017 z 200€ dobička (stanje 700€), potem pa naslednji nakup 2.4.2017 naredi isto za podjetje AAA in proda pozicije 2.5.2017 z 300€ izgube (stanje 200€), je tako skupaj izgubil 300€ sredstev ... (ni izgubil 100€ razliko, ampak dejansko 300€) saj je novo stanje 200€ na računu. Oni v tem pravilu gledajo le dobiček 200€ in plačaš davek na dobiček? Kako je lahko to dobiček, če si dejansko na izgubi ...

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Če so datumi, ki si jih navedel, ne-US, torej najprej dan in nato mesec, potem se izguba 2.5.2017 v celoti prizna, ker v roku 30 dni pred tem datumom nisi pridobil nobenega "istovrstnega kapitala". Edini nakup v tem roku je bil 2.4.2017, ki pa je vezan na to prodajo.

      Če pa so to US datumi, in si torej vse trade naredil v štirih zaporednih dneh februarja, pa se izguba ne prizna.

      V resnici zadeva ni tako komplicirana, kot izgleda. Gledati moraš samo to, ali si v roku 30 dni pred in po neki prodaji opravil še kakšen DODATEN nakup delnice. Ta dodaten nakup je v tem drugem US primeru torej 2.2.2017.

      Izbriši
  4. JureTrader imel bi še eno vprašanje pri izpolnjevanju davčne napovedi:
    Letos sem prodal dva sklada, ki spadata pod KD Skladi, ki so družba za upravljanje s premoženjem. Sedaj pa me zanima, kateri popisni list je treba izbrati v tem primeru. Ali je pravi PLVP - Popisni list vrednostnega papirja oziroma investicijskega kupona ali je PLVPGB - Popisni list vrednostnega papirja oziroma investicijskega kupona, ki je v gospodarjenju pri BPD na podlagi pogodbe o gospodarjenju. Ali se KD skladi kot družba za upravljanje s premoženjem uvršča pod BPD ali ne? Hvala že v naprej za odgovor.

    OdgovoriIzbriši
  5. To pa žal ne vem, ampak predvideval bi, da tisti drugi. Verjetno se lahko pozanimaš pri KD in če kaj izveš, prosim sporoči. Hvala, lp

    OdgovoriIzbriši
  6. Samo za info: Po registraciji v edavke sem imel že predpizpolnjene podatke za sklade, kjer je bil izbran PLVP - Popisni list vrednostnega papirja oziroma investicijskega kupona, tako da bom kar pustil tako kot je.

    OdgovoriIzbriši
  7. Pozdravljen,

    najprej pohvala za spletno stran in informacije, ki jih tukaj nudiš.

    Imam eno vprašanje in sicer ali se dobiček narejen na trgovanju z izvedenimi instrumenti(recimo CFD na delnice ali ETF-je) pobota z izgubo narejeno na trgovanju z delnicami ali ETF-ji in obratno?

    Hvala in uspešno trgovanje.

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Žal ne vem, ampak rekel bi, da ne. Mislim, da se med sabo pobota samo tisto, kar je v okviru istega popisnega lista (Doh-KDVP ali Doh-IFI v tem primeru). Gre tudi za povsem druga zakonika (ZDOH-2 in ZDDOIFI), v katerih mislim, da nič ne piše o tem. Če pa karkoli izveš o tem, pa prosim sporoči. Hvala

      Izbriši
  8. Živijo, najprej vse pohvale za lepo spisane info glede davkov. Si mi odgovoril na kar nekaj vprašanj in mi s tem prihranil ogromno časa :)
    Zanima me, če ti ob izpolnitvi davčne napovedi prek e-davkov nato priložiš še kaj zraven in kaj? Statement report za preteklo leto?
    Hvala in lp,
    Patrik

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Jaz priložim letni statement pdf, ki ga dobim od brokerja in do zdaj nisem imel problemov.

      Izbriši
  9. Avtor je odstranil ta komentar.

    OdgovoriIzbriši
  10. Živjo.
    Mene zanima, če si moral prijaviti Dursu opravljanje dejavnosti (torej, da si fizična oseba z opravljanjem dejavnosti), saj si day trader in izvajaš kontinuirano dejavnost (nedavno je durs nekaj podobnega izjavil za obdavčitev kriptovalut, ki sicer niso obdavčljivi, razen če to izvajaš dovolj pogosto).
    Mene zanima predvsem forex, ki je fizičnim osebam neobdavčen. Skrbi me, da bom moral trejdanje prijaviti kot dejavnost.
    Kaj meniš? Si imel kdaj probleme z dursom?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Nekaj sem bral o tem, ampak mi po pravici povedano ni bilo jasno, pod kakšnimi pogoji bi moral prijaviti tradanje kot dejavnost. Jaz nimam nič prijavljeno (prijavim seveda davčno napoved), nisem imel nobenih problemov, in ne poznam nikogar, ki bi imel, ne na delnicah, forexu ali kriptotih. Če karkoli izveš v zvezi, s tem prosim sporoči.

      Izbriši
  11. JureTrader,

    sem poslal e-mail na financno upravo in cakam, a pomojem mnenju si ti na varnem, saj tako ali tako plačuješ (pre)visok davek na delnice. Za forex pa verjetno država hoče del pogače, čeprav ni obdavčeno. Problem bi bil, če imaš neko povprečno plačo in se voziš z lambo-tom ali ferarijem, ali pa če res narediš 100 trejdov na dan in se ti dejansko pozna velik priliv na trr.

    glede tega sem preiskal že vse a našel nisem nič uporabnega. če davčno to res preveri je odvisno od primera do primera. v vsakem primeru pa moraš imet izpiske trejdov, da pojasniš izvor premozenja, drugače je davek 70%.

    ko bom jaz s forexom začel (zdaj sem še na demo računu) bom prijavil popoldanski normiran sp in je to to.

    OdgovoriIzbriši
  12. Zdravo. Kaj meniš, če odprem popoldanski SP oz. dopolnilno dejavnost in se deklariram za normiranca. Kot sem razumel kolega če naredim 10000€ profita dobim 80% stroškov priznanih. se pravi plačam baje 20% davka na 2000€ poleg tega pa seveda še 60€ na mesec za prispevke? Maximalen dohodek 50k€

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Nič ne vem, o tem, da bi lahko tradanje nekako prijavil kot dejavnost popoldanskega sp in da si pol obdavčen na enak način. Če maš še kakšen info, se priporočam.

      Izbriši
  13. Pozdravljeni, tudi z moje strani pohvale in zahvale za vse informacije tu.

    Imam vprašanje v zvezi z oddajo napovedi dividend Doh-Div in sicer:
    Uveljavljam oprostitev po mednarodni pogodbi (odstavek, člen)
    Kje lahko najdem odstavek in člen oz. mednarodno pogodbo... nikakor mi ne uspe najti (za US,GB,CH,...)

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Ja, v zadnjem letu so mi spodmaknili čisto vse linke. Mislim, da je to to:

      https://www.fu.gov.si/davki_in_druge_dajatve/podrocja/mednarodno_obdavcenje/#c78

      Seznam veljavnih mednarodnih pogodb o izogibanju dvojnega obdavčevanja dohodka in premoženja

      Izbriši
  14. Avtor je odstranil ta komentar.

    OdgovoriIzbriši
  15. Omenil si td ameritrade, zanima me kako si se registriral in kako poteka izplacevanje saj ne smejo poslovati s dezavami EU?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Račun sem odprl že leta nazaj, ko ni bilo problemov s tem. Ja, vem, da je dostop večinoma zaprt za skoraj cel svet, razen US, ampak obstoječe račune so očitno obdržali. Kako je z izplačevanjem, pa ne vem, nisem še ničesar izplačeval. Tudi ne vem, kaj točno naj bi pomenilo, da ne smejo poslovati z državami EU, oziroma od kje ti ta informacija?

      Izbriši
  16. Mene pa zanima v zvezi z oddajo napovedi dividend Doh-Div in sicer:
    Ali je potrebno pri oprostitvi po MP vnesti tudi odstavek in točke ali je dovolj samo člen MP ?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Jaz sem vnesel samo člen, pa je bilo očitno OK. Na primer za ZDA:
      MP, št. 10/01

      Izbriši
  17. Hvala Jure, ravnokar pripravljam podatke za DURS in bom tako vnesel. Je pa res, da pri podjetjih iz ZDA imaš res lepo naveden vse podatke v obrazcu 10-K, dočim pa moraš prav veliko truda vložiti npr. pri EU (BP, BTI UL RDS), da pridobiš podatek kot je davčna ali ID firme, katero zahteva napoved pri davku.LP

    OdgovoriIzbriši
  18. Avtor je odstranil ta komentar.

    OdgovoriIzbriši
  19. pozdravljen,
    glede na to, da 29.2.2020 letos zapade na soboto....a to pomeni, da je potrebno napoved oddati do petka (28.2.2020) ali do ponedeljka (2.3.2020)?

    pohvale za spletno stran

    hvala, lp

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Ne vem. Nikjer nisem nič zasledil o tem, ali imajo kaj veze delovniki, saj e-davki itak delajo tudi čez vikend. Jaz sem sicer vedno oddal pravočasno, sem pa slišal od drugih, da ni taka kriza tudi, če malo zamudiš.

      Izbriši
  20. Pozdravljeni,

    zanima me če trguješ CFD-je dnevno (1/2 poziciji na dan), pri tem imam v mislih kovine (Gold) in indexe (SP500), koliko davka moraš plačati? Nisem čisto dobro razumel njihovih navodil 40%, 27.5% ali kot omenjeno na vrhu pri tem članku, če si daytrader se ti davčna osnova manjša. Npr. koliko bi moral plačati davčni, če slučajno kdaj naredim profit iz teh zadev pa da sem daytrader, mi lahko nekdo pojasni prosim, ki se malo bolje spozna na te zadeve?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. CFDji so izvedeni finančni instrumenti, davek po ZDDOIFI je 40% za trade, ki trajajo manj kot eno leto (14. člen ZDDOIFI).
      Nimaš pravila navidezne odsvojitve, kar pomeni, da lahko tradaš ves čas en in isti instrument in uveljavljaš vse izgube, ki jih imaš s tradi.
      Za vsak trade imaš tudi olajšavo, ki je max 2% vrednosti posla, za detajle glej 11. člen ZDDOIFI.
      Lp

      Izbriši
  21. Pozdravljeni,

    Zanima me ali se short tradi v bistvu pri napovedi odmere dohodnine od dobička od odsvojitve vrednostnih papirjev in drugih deležev ter investicijskih kuponov vpisujejo v POPISNI LIST VREDNOSTNEGA PAPIRJA ZA POSLE NA KRATKO? A niso short trade v bistvu CFDji oz. izvedeni finančni instrumenti in bi se mogli vpisovati pod prijavo IFI?

    Lp

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Short trade je pač short trade, nad katerimkoli instrumentom že. Shortaš lahko skoraj karkoli, delnice, CFDje... In short na delnici ni enako kot short na CFDju.
      Short na delnici je IFI in ja, je zanimivo vprašanje, zakaj se prijavlja pod DOH-KDVP, ker bi po načinu obdavčenja bolj sodil pod D-IFI. Po drugi strani gre pa za posel nad lastniškim vrednostnim papirjem, kar pokriva KDVP. Ne vem, kaj je bolj prav, ampak tako je:)

      Izbriši
  22. Če sem prev razumel to pomeni, da v primeru delnic tudi če je short trade po definiciji CFD, se prijavlja dobiček po DOH-KDVP? Pri short trade delnic v bistvu prodajaš delnico, ki jo nimaš in če pade vrednost imaš dobiček na razliki v ceni in to je po definiciji CFD. Kako je recimo pri trgovanju s delnicam na vzvod?
    Predvidevam, da je pri trgovanju s surovinam dejansko trgovanje s CFDji kar so IFI in se prijavljajo kot dobiček po D-IFI?

    Hvala za odgovor in lep pozdrav

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Nisem ravno ekspert ne za shortanje, ne za CFDje, ampak tega stavka ne razumem: "..v primeru delnic tudi če je short trade po definiciji CFD.." Short trade NI po definiciji CFD. CFD je trgovalni instrument, kjer lahko igraš na long ali short, enako kot pri delnicah. Ampak, po mojem vedenju, gre za povsem drug produkt, ki se tudi trguje in knjiži povsem drugače - z veliko večjim vzvodom, ne trguje se dejansko delnica, zato ni zadaj nobenega lastništva. Na primer, marsikatere delnice sploh ne moreš shortati, ker si jih ne moreš izposoditi. CFD pa lahko vedno shortaš, ker je to zgolj pogodba, vezana na ceno nečesa drugega (delnice, indeksa, itd).

      Tako tudi tole ni res: "Pri short trade delnic v bistvu prodajaš delnico, ki jo nimaš.." Za shortanje vsekakor moraš imeti delnico, temu se pač reče borrow, izposodiš si jo, da jo lahko prodaš. In tu zadaj so dejanska lastništva, za kar naj bi pač skrbel broker. Če ti izposoje ne morejo zagotoviti, ti short kratkomalo zavrnejo.

      "če pade vrednost imaš dobiček na razliki v ceni in to je po definiciji CFD" - po tej definiciji bi bil CFD vse, tudi long tradi na kateremkoli instrumentu, ker imaš pač dobiček/izgubo na razliki v ceni:)

      Torej da, shortanje delnic se prijavlja na DOH-KDVP, posli na kratko.

      "Kako je recimo pri trgovanju s delnicam na vzvod?" - nič posebnega, pri delnicah se temu običajno reče margin. Broker ti pač nekaj doda zraven, za day trade je to lahko do 4x, za daljše trade pa 2x. Nekateri off-shore brokerji pa dajo še precej več. To se seveda plača, z obrestmi.

      "Predvidevam, da je pri trgovanju s surovinam dejansko trgovanje s CFDji kar so IFI in se prijavljajo kot dobiček po D-IFI?" - CFD, futures, ETF... Surovino lahko trguješ na različne načine. Na to se čisto nič ne spoznam, mislim pa, da večina commodity traderjev uporablja futurse. Kar so po naše terminske pogodbe, sodijo pod IFI.

      Ne me pa čisto vse vzeti za besedo, ker sam ne trgujem ničesar, razen delnic, pa še to samo na long.

      Izbriši
  23. Najprej hvala avtorju za vzdrževanje te spletne strani!

    Nisem prepričan, če pravilno razumem obdavčitev "accumulating" ETFjev - skladi, ki reinvestirajo dividende namesto izplačevanja dividend. Tipičen primer je iShares Cores S&P500 UCITS. ETF povečuje svojo vrednost z dividendami, torej ne izplača dividend in prav tako se lastniku delnic zaradi reinvestiranja dividend ne poveča število delnic ETFja, pač pa se vrednost (NAV - net asset value) poveča. Ali to pomeni, da od teh "dividend" ne rabimo plačati davka v letu, ko jih prejmemo, pač pa šele ko prodamo delnice ETFja (in lahko s tem privarčujemo na davku, ko mine več kot 5 let od določene dividende)?

    V bistvu je pri teh skladih težko sploh ločiti, kateri delež vrednosti ja nastal iz reinvestiranih dividend, če bi to moral kdaj dokazovati davčni. Najboljše bi seveda bilo, da se tak ETF za FURS šteje kot ETF brez dividend in se njegova rast vrednosti obravnava kot rast kapitala in na celotno vrednost velja "popust" po 5, 10, 15 letih.

    Hvala vnaprej za kakšnokoli pomoč, nameravam pa to vprašanje poslati tudi na FURS.

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Hm, te fore pa ne poznam. Ne bi rad preveč ugibal, kako se to obdavči, zato prosim, če res sporočiš, če dobiš kakšen odgovor od FURSa. Hvala, lp.

      Izbriši
  24. Pozdravljen,

    zanima me trenutno stanje glede davka pri dnevnem trgovanju? Ali 27,5% na dobicek, ki si ga izplacas drzi? Govorim pa za Ameriske delnice.

    Hvala in lp.

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Da, davčna stopnja je 27,5%, minus olajšave (glej zgoraj). Nima pa veze, a si kaj izplačaš ali ne (na TRR).

      Izbriši
  25. A ze kdo ve kako je s forex davki ce so ali jih ni? Zanimajo me valutna trgovanja in sam se stejem kot "daytrader" in je trade zakljucen prej kot v 24h oz zelo redko do 48h. V starih linki je bilo vse lepo obrazlozenp da spot trgovanje do nekaj dni ni obdavceno zdaj pa je to kar na 1x vse isto delnice, spot itd...?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. https://www.fu.gov.si/davki_in_druge_dajatve/podrocja/davek_od_dobicka_od_odsvojitve_izvedenih_financnih_instrumentov/

      Tale brošura je po mojem najboljši source:

      https://www.fu.gov.si/fileadmin/Internet/Davki_in_druge_dajatve/Podrocja/Davek_od_dobicka_od_odsvojitve_izvedenih_financnih_instrumentov/Opis/Obdavcitev_dobicka_od_odsvojitve_izvedenih_financnih_instrumentov.docx

      Dobiček, dosežen s posli promtnega (spot) valutnega trgovanja, ki jih sklepa fizična oseba, ki ne opravlja dejavnosti, ni predmet obdavčitve po ZDDOIFI, niti ni predmet obdavčitve po poglavju III. 6. 3 (Dobiček iz kapitala) Zakona o dohodnini - ZDoh-2.

      Izbriši
  26. Super hvala. Kako pa je kaj z dokazili? Jim posljes zgodovino od mt4 terminala?

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Ne vem, po mojem ne, kam bi jim pa to poslal, na mail? Davčno napoved prijaviš prek obrazcev na prihodkih, ki so lahko predmet obdavčitve, in če teh nimaš, kaj bi prijavil? Ne vem, samo sklepam.

      Izbriši
  27. Podravljen,

    Še z moje strani lepa hvala za vse podatke!

    Torej, če sem prav razumel, se pri long tradih (ki se jih holda 1-5 let) upošteva davek 27,5%, pri day tradih (ki je jih holda do manj kot 1 leta) pa se upošteva davek 40% ?
    Morda še kak poznan razlog, zakaj takšna razlika v davku?

    Hvala!
    Luka

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Glede na to, kaj si napisal, se mi zdi, da mešaš instrumente oziroma zakonike_

      Torej, če sem prav razumel, se pri long tradih (ki se jih holda 1-5 let) upošteva davek 27,5% - da, to velja za stvari, ki so obdavčene po Zdoh-2, recimo long pozicija na delnicah.

      pri day tradih (ki je jih holda do manj kot 1 leta) pa se upošteva davek 40% - to velja za IFI-je (ZDDOIFI), na primer short trade na delnicah ali CFD/futures/opcije. Nima veze, a je day trade ali ne-day trade.

      Izbriši
  28. Zdravo.

    Eno vprašanje - recimo, da se odločam začeti trgovati z delnicami (swing trading - cca 7-10 dni med nakupom in prodajo), začnem z 1X kapitala in mi do konca leta uspe priti na 1,3X, torej 30% donos. Ali na teh 30% donosa v vsakem primeru plačam davek v višini 40%, ne glede na to, da bo verjetno v vsakem trenutku večina kapitala dejansko v delnicah in ne v denarju?

    Hvala za odgovor in lep pozdrav,

    Žiga

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Načeloma ja, davčna osnova se izračuna iz TRADOV, zaključenih, se pravi transakcij, ki si jih opravil. Nima nobene veze, kje je trenutno ta denar - na trgovalnem računu, v delnicah ali na bančnem računu.

      Ampak v praksi imaš pri nakupu in prodaji 1% olajšavo, kar bo na koncu pri manjših profitih (swing trading) precej zmanjšalo davčno osnovo. Davek 40% je na shorte, za long 27,5%. LP

      Izbriši
  29. Super, hvala za hiter in izčrpen odgovor ter veliko uspeha še naprej!

    Lp
    Žiga

    OdgovoriIzbriši
  30. Pozdravljen,

    Lepo vse napisano, vendar imam še par nerazjasnjenih vprašanj glede davkov.

    1. Recimo, da neki shortam neki igram long. Tisti trejdi/profiti, ki so se naredili pri shortanju se posebi obdavči po 40%, ostalo pa po 27,5%?

    2. Primer, v enem dnevu sem pri eni delnici naredil 100$ minusa, pri drugi 300$ plusa, vse je bilo odprto in zaprto v 1 dnevu. Ali se bo davek računal na dejansko mojih 200$ plusa ali se tista izguba "spregleda" in se dejansko računa davek na teh 300$?

    3. Ali je pri nas dovoljeno oz. kako drugače obdavčeno, če neko delnico trejdam po večkrat na dan?

    Hvala za odgovor!

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. 1. Da. Za short trade se itak odda drug obrazec za davek, tako da so short in long tradi čisto ločeni.

      2. Davčna osnova v tem primeru je 200$. Ampak, to se ne gleda po dnevih, ampak kumulativno preko celega leta. Enostavno vse izgube odšteješ od vseh profitov in to je davčna osnova.

      3. Nič ni drugače, edina posebnost je, da v tem primeru ne velja pravilo navidezne odsvojitve.

      Izbriši
  31. Najlepša hvala za odgovor. Slišal sem neke nelogične primere, ko npr. day tradeas eno delnico večkrat v dnevu in če zapreš kakšen trade z minusom prej kot v enem mesecu, se ti ne šteje ta minus pod končni obračun za davek?.. pač podobno kot sem napisal za 2. Primer..Hvala in vso srečo, če še trejdaš!

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. To je pravilo navidezne odsvojitve. Če isto delnico tradaš long večkrat v roku 30 dni, potem ne moreš prijaviti izgub znotraj tega roka. Glej zgoraj v postu ali:

      https://www.fu.gov.si/davki_in_druge_dajatve/podrocja/dohodnina/dohodnina_dohodek_iz_kapitala/

      Nisem čisto 100%, ampak mislim, da za več tradov znotraj istega dne to ne velja. Torej, lahko day tradaš eno delnico, isti dan, kolikor hočeš, pa se bodo izgube priznale. Če pa jo recimo naslednji dan spet, se ne bodo. Lahko pa, da so vmes tudi kaj spremenili, ampak nazadnje, ko so mi delali izračun, so se izgube znotraj istega dneva priznale.

      Izbriši
    2. Si moram še malo bolj prebrati o tem pravilu.. Se pravi, če bi imel strategijo, da bi cel mesec trgoval npr. samo na eni delnici (več transakcij not in ven -long/short) se ne izplača razen v primeru, če bi bila izguba minimalna in ne bi vplivala preveč na končni profit.

      Izbriši
  32. Samo,da ponovim, če sem prav razumel ne glede na to ali kupiš ali shortas, če pozicijo zapreš v manj, kot enem letu si obdavčen z 40%? Ali se tudi sam ukvarjaš z tradi, ki jih zaključiš v manj, kot enem dnevu in če, koliko je na koncu približno davek po olajšavah, ker 40 je v primerjavi z drugimi državami pri day tradingu veliko. Hvala

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Long: 27,5%
      Short: 40%

      Davek po olajšavah je najbolj odvisen od velikosti profitov in izgub. Dva hipotetična primera:

      1. 50% win rate; avg win = 4%; avg loss = 2%

      Povprečen gross profit per trade je v tem primeru 0,5*4% - 0,5*2% = +1%. Z upoštevanim 1% odbitkom pri vsakem tradu, pa je tako: (0,5*(4%-1%) - 0,5*(2%+1%)) = 0%.

      To torej pomeni, da s tako statistiko ne boš plačal nič davka. Vsaj v teoriji seveda, če so vsi tradi povsem enaki, kar nikoli ne bo res, ampak za občutek.

      2. 50% win rate; avg win = 10%; avg loss = 5%

      Tukaj sem povečal povprečni win in loss in pride gross profit per trade +2,5%, po olajšavi pa +1,5%. Torej, z istim razmerjem med win/loss imaš pozitivno davčno osnovo, ker olajšava pač predstavlja manjši del tvojih profitov in izgub.

      Na kratko, s stališča olajšave se ti splača imeti čim manjše profite. V praksi to neizogibno pomeni čim večji position size in čim manjši profit in seveda čim večja frekvenca tradov.

      Lp

      Izbriši
  33. mene zanima long pozicija.
    naprimer kupim 1000 delnic po 20 €. torej 20000€. to pozicijo bom držal 3 leta.
    torej že prvo leto, ko kupim delnice morm na edavkih to prijavit?
    ker imam konec leta pozicijo še odprto, recmo z 20% dobickom verjetno ne bo treba placati davka na dobiček. dokler šele po 3 letih ne zaprem pozicije.
    po logiki bi po 3 letih oddal napoved preko edavkov placal davek 27% na dobicek, ce bi drzal notr se 2 leti pa 22%.
    Lp

    OdgovoriIzbriši
    Odgovori
    1. Prijaviš, ko prodaš.

      Če bi držal 3 leta, je davčna stopnja 27,5%. Za pet let pa 20%.

      LP

      Izbriši